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 Shutterstock ¡Est茅n atentos a los dos 煤ltimos Desayunos de Wall Street del a帽o! La edici贸n de ma帽ana contar谩 con las principales historias y los mayores motores del mercado de 2021, mientras que la WSB del viernes cubrir谩 las predicciones del mercado para 2022. Un repunte que impuls贸 a los mercados en los 煤ltimos d铆as se tom贸 un respiro el martes, pero con solo tres sesiones restantes en 2021, las acciones a煤n est谩n listas para cerrar un a帽o s贸lido. El S&P 500 ( SP500 ) ha subido un 27,4% hasta la fecha , y si se produce un repunte enorme, posiblemente podr铆a superar el avance de 2019 del 28,9% en su mejor a帽o desde 2013 (cuando gan贸 un 32,4% ). Al ritmo actual, el rendimiento de S&P tambi茅n se situar铆a por delante del Nasdaq Composite ( COMP.IND ), de gran tecnolog铆a , que ha subido un 23,1% en el a帽o. Cita: "Todas las acciones para quedarse en casa, jugar en casa y trabajar desde casa fueron DOA en 2021, como si la pandemia ya no existiera", dijo Jake Dollarhide, director ejecutivo de Longbow Asset Management. "En los 煤ltimos cinco a帽os, cada vez que parec铆a que habr铆a una rotaci贸n fuera de la tecnolog铆a, todos compraron la ca铆da: 2021 ser谩 el a帽o en que los inversores no compraron la ca铆da en la tecnolog铆a". Los temores inflacionarios tambi茅n hicieron que los inversores se alejaran de las acciones de alta tecnolog铆a y se dirigieran a sectores que se mantienen mejor en un entorno de tasas en alza. Estos incluyen finanzas, energ铆a y bienes de consumo, as铆 como industriales y bienes ra铆ces. Si bien las acciones tecnol贸gicas de menor capitalizaci贸n fueron golpeadas, junto con las de peque帽a capitalizaci贸n en general, los actores de gran crecimiento encontraron su equilibrio y mantuvieron el S&P 500 y el Nasdaq en alza (el Dow Jones Industrial Average ( DJI ) tambi茅n subi贸 un 20,4% en 2021). De hecho, empresas de megacapitalizaci贸n como Amazon ( AMZN ), Alphabet ( GOOG , GOOGL ), Apple ( AAPL ), Meta ( FB ), Microsoft ( MSFT ), Nvidia ( NVDA ) y Tesla ( TSLA ) representan el 27% de los S&P 500 y tambi茅n son los miembros m谩s importantes del Nasdaq. Sin d铆a libre: los comerciantes podr铆an sorprenderse de que no tendr谩n tiempo de vacaciones para el A帽o Nuevo de este a帽o debido a una regulaci贸n oscura llamada NYSE Rule 7.2. La ley estipula que el intercambio se cerrar谩 el viernes o el lunes siguiente, si un feriado cae en fin de semana, a menos que "existan condiciones comerciales inusuales, como el final de un per铆odo contable mensual o anual". Es un hecho bastante raro, ya que la Regla 7.2 hizo su 煤ltima aparici贸n hace una d茅cada, cuando el d铆a de A帽o Nuevo cay贸 un s谩bado en 2011. |
Tendencias En la primera semana de noviembre, Elon Musk encuest贸 a 68 millones de sus seguidores en Twitter, preguntando si deber铆a vender el 10% de su participaci贸n en Tesla (NASDAQ: TSLA ). Si bien votaron a favor, una gran parte de las ventas que siguieron fueron parte de un plan comercial de "regla 10b5-1" que Musk adopt贸 el mes anterior. Seg煤n las reglas 10b5-1, los jefes corporativos pueden negociar su propio capital como parte de un plan de gesti贸n de cartera anunciado previamente, pero deben revelar detalles sobre cu谩ndo y c贸mo protegerse de las acusaciones de uso de informaci贸n privilegiada. Movimiento del mercado: las acciones de Tesla perdieron aproximadamente una cuarta parte de su valor luego de la encuesta de Twitter. Desde entonces, la acci贸n se ha recuperado de una breve ca铆da por debajo de los $ 900 el 20 de diciembre, pero a煤n est谩 por debajo del m谩ximo hist贸rico de cierre de $ 1,229.91 visto el mes pasado. En el comercio previo a la comercializaci贸n, el TSLA ha subido un 0,5% hasta los 1.093,50 d贸lares, con una capitalizaci贸n de mercado de poco m谩s de 1 bill贸n de d贸lares. "Este plan comercial de la regla 10b5-1 se complet贸 el 28 de diciembre de 2021", dijo Tesla ( TSLA ) en los documentos presentados a la SEC el martes por la noche . El 煤ltimo ejercicio de opciones sobre 1,55 millones de acciones eleva el total de todas las opciones ejercidas a 22,8 millones de acciones, que deb铆an expirar en agosto de 2022. Musk tambi茅n vendi贸 934,090 acciones por $ 1,02 mil millones para pagar los impuestos asociados, con ventas de acciones combinadas de 15,8 millones. en las 煤ltimas semanas que valieron m谩s de $ 16 mil millones. Lo m谩s destacado de Musk de 2021: Tesla est谩 en camino de aumentar las entregas en un 80% con respecto al a帽o anterior y ahora ha fabricado aproximadamente dos tercios de todos los autos el茅ctricos en los EE. UU.Tambi茅n comenz贸 2021 con su primer a帽o completo de ganancias, gracias a parte de las ventas chinas, y en el tercer trimestre alcanz贸 una tasa de ejecuci贸n anual de 1 mill贸n de veh铆culos el茅ctricos por a帽o. Mientras tanto, SpaceX ( SPACE ) realiz贸 m谩s lanzamientos que sus competidores m谩s cercanos, poniendo en 贸rbita el primer vuelo totalmente civil y llevando a los astronautas de la NASA a la Estaci贸n Espacial Internacional. Starship, un cohete destinado a llevar humanos a la Luna y Marte, tambi茅n logr贸 su primer aterrizaje en Starbase en Boca Chica, Texas, mientras que el servicio de Internet de banda ancha satelital Starlink ( STRLK ) lanz贸 m谩s de 1.800 sat茅lites y comenz贸 las pruebas Beta. No olvide que Elon Musk super贸 a Jeff Bezos como el hombre m谩s rico del mundo, otra raz贸n para ejercer opciones y ventas de acciones para cubrir su creciente factura fiscal. |
panorama Si bien las acciones estadounidenses est谩n llegando a fines de 2021 con una nota alta, Cathie Wood se est谩 perdiendo el repunte. Su ETF insignia ARK Innovation ( ARKK ) ha bajado un 22% este a帽o y se prev茅 su peor rendimiento anual desde su creaci贸n en octubre de 2014. Se presenta en marcado contraste con el repunte del a帽o pasado de casi el 150% mientras contin煤a reorganizando sus ETF ( casi a diario) para combatir los 煤ltimos vientos en contra del mercado. Comentario: "Todo el mundo est谩 hablando de que el rally de Santa impulsa los mercados, pero mientras tanto, ARKK sigue bajando", dijo Mark Taylor, operador de ventas de Mirabaud. "Cathie Wood permanece firmemente en el campamento Grinch, y las salidas est谩n comenzando a mostrarse". A principios de a帽o, Wood pronostic贸 una tasa de crecimiento anual compuesta de cinco a帽os del 20%, pero las cosas no resultaron de esa manera. Con las ganancias desapareciendo lentamente, la agresiva y activa selectora de valores est谩 duplicando sus estrategias de "innovaci贸n disruptiva", y predice que ARKK ahora podr铆a ofrecer una tasa de crecimiento anual compuesta de cinco a帽os de hasta un 40%. El truco lleg贸 el lunes, cuando su equipo vendi贸 una gran parte de sus participaciones, como Palantir ( PLTR ) y Robinhood ( HOOD ), con "fines de recaudar efectivo para la distribuci贸n anual de ETF de 2021". ¿Ir a lo grande o irse a casa? Si bien podr铆a ser un a帽o 煤nico, sus m茅todos podr铆an resultar arriesgados si no se diversifica a otras 谩reas y sectores. Wood generalmente comienza por averiguar el mercado total direccionable de una tecnolog铆a "disruptiva", como inteligencia artificial, criptograf铆a, secuenciaci贸n de ADN, almacenamiento de energ铆a y rob贸tica, y luego busca empresas que puedan beneficiarse del 谩rea de r谩pido crecimiento. Sin embargo, cuando los precios comienzan a generar espuma para las empresas que obtienen pocas o ninguna ganancia (es decir, Spotify ( SPOT ), Teladoc ( TDOC ) y Twilio ( TWLO )), o las relaciones P / E est谩n fuera de serie (es decir, Block ( SQ ), Roku ( ROKU ) y Tesla ( TSLA )), el mercado puede comenzar a cuestionar sus valoraciones. |
Tecnolog铆a Apple (NASDAQ: AAPL ) est谩 emitiendo bonificaciones de acciones inusuales y significativas por un valor de 50.000 a 180.000 d贸lares en un esfuerzo por evitar deserciones a rivales como Meta Platforms (NASDAQ: FB ) . Eso es seg煤n un informe de Bloomberg, que dijo que el beneficio se otorg贸 a los ingenieros en dise帽o de silicio, hardware y al grupo selecto de software y operaciones. Los bonos fuera de ciclo de Apple consisten en unidades de acciones restringidas que se otorgan durante cuatro a帽os, lo que brinda un incentivo para permanecer en el fabricante de iPhone. Instant谩nea: el gigante tecnol贸gico est谩 involucrado en una batalla por el talento, particularmente en la realidad virtual y aumentada. Meta ha contratado a 100 ingenieros de Apple en los 煤ltimos meses, mientras que este 煤ltimo tambi茅n ha contratado a algunos de los empleados de Meta. Ambas compa帽铆as est谩n preparadas para competir entre s铆, especialmente en AR y VR, ya que Apple se prepara para lanzar sus auriculares en alg煤n momento de 2022. Las acciones de Meta ya aumentaron el lunes, ya que su realidad virtual Oculus fue un gran regalo durante las vacaciones . Anteriormente, se inform贸 de p茅rdidas de talento en otras 谩reas de las operaciones de Apple, como su equipo secreto de autos aut贸nomos. Se dijo que el proyecto Apple Car perder谩 ejecutivos y empleados de primer nivel a principios de este a帽o, mientras que tambi茅n necesita contar con suficientes ingenieros para dispositivos de pr贸xima generaci贸n y futuras versiones del iPhone. Otra 谩rea que ha generado mucha controversia es traer de vuelta a los empleados al campus, y las pol铆ticas laborales flexibles podr铆an hacer un esfuerzo adicional para que los trabajadores abandonen el barco. Observaci贸n de hitos: si bien ha resultado dif铆cil de alcanzar en los 煤ltimos d铆as, el r茅cord de capitalizaci贸n de mercado de $ 3 billones de Apple est谩 al alcance y podr铆a suceder antes de fin de a帽o . |
Mercados de hoy En Asia, Jap贸n -0,6% . Hong Kong -0,8% . China -0,9% . India -0,2% . En Europa, al mediod铆a, Londres + 1% . Piso de Par铆s. Frankfurt -0,4% . Futuros a las 6:20, Dow + 0,1% . S&P + 0,2% . Nasdaq + 0,3% . Crudo -0,1% a $ 75,92. Oro -0,8% a $ 1796,60. Bitcoin -2,6% a 47696 d贸lares. Rendimiento del Tesoro a diez a帽os +1 pb a 1,49% Calendario econ贸mico de hoy 8:30 Comercio Internacional de Mercanc铆as (Avance) 8:30 Inventarios minoristas (avance) 8:30 Inventarios al por mayor (Avance) 10:00 Venta de casas pendientes 10:00 脥ndice de confianza del inversor de State Street 10:30 Inventarios de petr贸leo de la EIA 11:00 Encuesta de incertidumbre empresarial 11:30 Resultados de la subasta FRN a 2 a帽os de $ 24 mil millones 1:00 PM Resultados de $ 56B, subasta de notas a 7 a帽os |
